無論是出于好的或壞的理由，時間都不可逆轉(zhuǎn)。分析和實驗室儀器公司很高興走出了2008-2009年經(jīng)濟衰退時期，當(dāng)時行業(yè)銷售萎縮，并在2010-2011年迎來了反彈。但2012年行業(yè)增長速度令人感到失望，在經(jīng)濟前景不明朗及美國政府削減開支的情況下，2013年情況可能也不會有太多不同。

    根據(jù)美國市場研究公司SDI的報告，在經(jīng)歷了兩年6-8%增長后，2012年儀器行業(yè)收入增長率僅有2.4%。歐洲和日本目前正在經(jīng)歷經(jīng)濟困難，2012年年末美國政府遭遇財政懸崖危機，這些都是制約增長的顯著因素。即使新興市場，通常是儀器銷售的“亮點”地區(qū)，2012年增長也放緩。

    C&EN2012年度全球儀器公司TOP25排行榜（以下簡稱為：TOP25排行榜）中的儀器公司反映了這些趨勢。除丹納赫因為一項重大收購，2012年銷售額激增外，在TOP25排行榜中，銷售額明顯下降的有6家公司，持平的有8家公司，剩余的10家公司銷售額僅有適度增長。在2012年，這24家公司的銷售額同比平均增長率僅為1.7%。

    此外，今年的TOP25排行榜與2011年基本沒有發(fā)生變化。新上榜的公司是Eppendorf，其排在第15位。這家德國公司的銷售額2012年同比增長了近9%，如果不考慮貨幣匯率和收購的影響則增長了4%。

    一些規(guī)模相近的公司，如沃特世和島津在排行版中交換了排名。2012年，沃特世的銷售額增速與去年基本持平，沃特世首席執(zhí)行官DouglasA.Berthiaume稱2012年是具有挑戰(zhàn)性的一年。同時，島津表示，得益于良好的產(chǎn)品組合、強大的服務(wù)和耗材業(yè)務(wù)，島津成為唯一一家報告銷售增長的日本公司。

    在TOP25排行榜中的其他日本公司——日立高新、堀場、日本電子、尼康排名都下跌了幾位。據(jù)堀場介紹，日本經(jīng)濟正從2011年地震負(fù)面影響中適度復(fù)蘇，但2012年春季，由于全球經(jīng)濟問題、日元升值，以及與中國關(guān)系的惡化等原因，需求受到了負(fù)面影響。

    在今年的TOP25排行榜中，丹納赫輕松保持榜首位置，排名后三位的分別是賽默飛世爾科技、安捷倫科技和生命科技。丹納赫2011年6月以68億美元收購貝克曼庫爾特，2012年是第一次將貝克曼庫爾特業(yè)務(wù)納入全年業(yè)績中，所以導(dǎo)致了丹納赫儀器銷售躍升40%。

    此外，收購沒有對今年的排行榜帶來大的變化。雖然交易的數(shù)量與2011年大致相同，但交易普遍較小。在2011和2012年中，排行榜上都約有9家公司完成了十幾項收購，但就交易總價值而言，從2011年的151億美元下跌至50億美元。在2012年，最大的一筆交易是安捷倫22億美元收購丹麥癌癥診斷公司Dako。

    2012年全球儀器公司TOP25排行榜

    許多公司2012年都在整合其以往的收購和重組業(yè)務(wù)。例如排名第8的PerkinElmer，它在2011年實施了三項中小型并購和2012年實施了一項并購。2012年，它主要將這些業(yè)務(wù)重組入其兩個主要業(yè)務(wù)：環(huán)境健康與人類健康中。

    PerkinElmer的環(huán)境業(yè)務(wù)由DustyTenney領(lǐng)導(dǎo)，該業(yè)務(wù)主要是為空氣、食物、水和化學(xué)測試提供分析技術(shù)。DustyTenney說，與發(fā)展中國家的同行不同，環(huán)境業(yè)務(wù)的北美和歐洲的客戶基礎(chǔ)設(shè)施已經(jīng)到位，并沒有太多擴大的需求。

    他補充說，該業(yè)務(wù)在西方實現(xiàn)低到中個位數(shù)的增長主要源于客戶檢測限的提高或確定新的污染物。世界各國越來越嚴(yán)格的法規(guī)也有助于測試市場的增長。

    PerkinELmer工業(yè)客戶增長甚至更弱。DustyTenney說：“化學(xué)品市場似乎是周期性的，在2010年和2011年有一些建設(shè)，在2012年又放緩一點?！彼A(yù)計，許多化工企業(yè)為提高生產(chǎn)率，更新裝備，業(yè)務(wù)會因此改善。

    在賽默飛看來，“去年工業(yè)和應(yīng)用市場的需求整體疲軟，客戶推遲了購買決定”，賽默飛首席執(zhí)行官MarcN.Casper在年報發(fā)布的電話會議上說。同樣，在學(xué)術(shù)和政府市場，因為資金環(huán)境不明朗，制約設(shè)備資金的支出，增長減弱。

    瑞穗證券分析師PeterLawson在2012年定期調(diào)查了學(xué)術(shù)、基因組學(xué)、診斷和藥物研發(fā)公司的采購計劃前景。結(jié)果發(fā)現(xiàn)，學(xué)術(shù)客戶需求最弱，緊隨其后的是基因組學(xué)客戶。直到2012年慘淡的第四季度前，藥物發(fā)現(xiàn)和診斷用戶的需求還比較樂觀。

    在2013年初，就在各公司公布2012年業(yè)績前，PeterLawson告訴客戶，只有少數(shù)幾家公司，包括PerkinElmer和賽默飛應(yīng)該表現(xiàn)優(yōu)于預(yù)期?！敖Y(jié)果可能被工業(yè)終端市場和美國學(xué)術(shù)市場的不確定性所拖累，”PeterLawson說。通常，PeterLawson更關(guān)注以診斷業(yè)務(wù)為主的公司，而不是設(shè)備企業(yè)，他說，“我們選擇喜歡幾家公司，如沃特世、perkinElmer、Illumina，這幾家公司要么在學(xué)術(shù)市場有一定的市場占有率或擁有高需求的產(chǎn)品?！?

    回望儀器市場，安捷倫生命科學(xué)集團總裁NickRoelofs說，“大多數(shù)產(chǎn)品都在增長，但增長比較勉強。”與其他同行一樣，安捷倫在許多終端市場銷售多種光譜和色譜儀器，以及軟件、消耗品和服務(wù)。

    例如，液相色譜儀的增長主要來自于從高壓液相更新到超高壓液相。NickRoelofs解釋說，“當(dāng)要進行設(shè)備投資時，許多客戶想要最新的技術(shù)，但可能還沒有將方法轉(zhuǎn)換到新技術(shù)平臺上。如果供應(yīng)商提供一臺儀器，其可以在任何壓力模式下運行，則正好能滿足客戶的上述需求”

    布魯克工作人員在安裝NMR

    在其他領(lǐng)域，如核磁共振光譜儀(NMR)，購買新技術(shù)已經(jīng)明顯停滯。在2010和2011年，購買精密儀器最多的學(xué)術(shù)機構(gòu)從政府刺激計劃得到了資金注入?！按罅康拇碳べY金都用于購買大型儀器設(shè)備，所以高場NMR訂單在2012年年底前就已經(jīng)執(zhí)行完成，”NickRoelofs說?！霸?012年下半年，NMR市場持平或增長非常緩慢?！?

    經(jīng)濟刺激的效果可能緩慢消失。刺激計劃對高場NMR的訂單帶來了顯著的增加，在2010和2011年，從平常的每年10臺增長接近20或30臺。“隨著兩三年內(nèi)的需求被提前拉動，市場已趨于飽和，不會有大量的超高場NMR的新訂單，”NickRoelofs承認(rèn)。

因此，安捷倫已決定把重點放在用于常規(guī)學(xué)術(shù)和工業(yè)應(yīng)用的低場NMR上。

    在2012財年(截至2012年10月31日)，安捷倫化學(xué)分析業(yè)務(wù)增長約4%，生命科學(xué)業(yè)務(wù)增長高于6%，診斷業(yè)務(wù)基本持平(不含Dako)?！拔覀儗⑸茖W(xué)和診斷業(yè)務(wù)視為增長的機會，”NickRoelofs說。

    另一個增長的方面是通過將傳統(tǒng)的測試方法轉(zhuǎn)移到其他分析儀器上。例如，NickRoelofs解釋說，“傳統(tǒng)上使用基于抗體的檢測方法進行診斷測試，如今可以通過質(zhì)譜分析實現(xiàn)。在這種情況下，新的方法提供了更高的靈敏度和重現(xiàn)性，尤其是在大批量測試的情況下?！?

    據(jù)FEI副總裁PaulScagnetti介紹，生命科學(xué)和天然資源領(lǐng)域已成為電子顯微鏡(EM)的重要增長機會。材料科學(xué)和電子兩大領(lǐng)域長久以來一直了是FEI的核心領(lǐng)域?！拔覀兊目傮w策略是真正使那些傳統(tǒng)上不使用電子顯微鏡的人對它產(chǎn)生興趣?！?

    2011年，F(xiàn)EI在TOP25排行榜中位列16，2012年升至第14。FEI產(chǎn)品銷售收入同比增長超過5%，零部件及服務(wù)收入增長了16%。

    FEI高級研究科學(xué)家ChrisArthur在FEI合作實驗室工作

    在2012年，生命科學(xué)市場業(yè)務(wù)占到FEI業(yè)務(wù)的9%。作為FEI進入生命科學(xué)戰(zhàn)略的一部分，該公司已經(jīng)與俄勒岡州健康&科學(xué)大學(xué)、美國國立衛(wèi)生研究院建立了合作實驗室。例如，美國國立衛(wèi)生研究院結(jié)構(gòu)性生物學(xué)研究實驗室集成了低溫電子顯微鏡、核磁共振光譜儀和X-射線衍射儀等多種儀器平臺。FEI和美國國立衛(wèi)生研究院共同開發(fā)方法和工作流程，從樣品制備到數(shù)據(jù)收集和分析。

    PaulScagnetti說，F(xiàn)EI希望服務(wù)的市場與其現(xiàn)有市場毗鄰，也包括地域方面。FEI2012年銷售額的約40%來自美國、加拿大和歐洲以外地區(qū)，高于2011年的37%。去年，該公司擴大其在捷克的制造基地，并收購其在韓國的銷售和服務(wù)代理商。

    “FEI已經(jīng)從政府對醫(yī)療保健領(lǐng)域的投資中獲益，”PaulScagnetti說，“并在巴西、俄羅斯、印度和中國所謂的金磚四國(BRIC)實現(xiàn)加速增長?！辈剪斂烁吖茏C實在大多數(shù)亞洲、拉丁美洲、印度、中東和非洲等國家，科研經(jīng)費呈現(xiàn)增長。食品和環(huán)境檢測在新興市場的需求也排名較高。

    布魯克首席執(zhí)行官FrankLaukien認(rèn)為，“2012年行業(yè)增長的重要因素，包括新產(chǎn)品銷售的強勁增長，美國以外客戶需求強勁，以及亞太地區(qū)的持續(xù)發(fā)展勢頭”。

    即使2012年新興市場的增長有所放緩，但仍超過了成熟市場。賽默飛首席執(zhí)行官MarcN.Casper稱新興市場為一個“關(guān)鍵增長動力”，其已經(jīng)為賽默飛帶來了兩位數(shù)的銷售增長。在2012年，賽默飛擴大在中國制造基地，并在韓國建立一家示范實驗室。

    由于新地域市場的增長，公司需要建立機構(gòu)，直接運營業(yè)務(wù)，而不是僅通過當(dāng)?shù)卮砩踢\營業(yè)務(wù)。正是出于如此考慮，2012年11月，PerkinElmer在南非開設(shè)了辦事處，以支持南非業(yè)務(wù)。該辦事處包括一個提供示范、應(yīng)用支持和其他服務(wù)的客戶服務(wù)中心。

    除了金磚四國，新興市場上還有另一團體被稱為靈貓六國(CIVETS)，包括哥倫比亞、印度尼西亞、越南、埃及、土耳其和南非。“在靈貓六國中，有三個國家我們在今年年底前極有可能在那里設(shè)點，進行直接銷售?！盌ustyTenney說，“設(shè)立辦事處不僅考慮國家的規(guī)模，短期考慮的是這個國家的增長率，而長期考慮的是這個國家的潛力及是否有現(xiàn)有客戶遷至那里。”

    新興市場是2012年少有的亮點。大多數(shù)儀器制造商認(rèn)為，全球經(jīng)濟環(huán)境仍將充滿挑戰(zhàn)。雖然一些人預(yù)測2013年整體增長率在2%-6%，但其他人都不愿做出超出下一季度的預(yù)測。SDI預(yù)測2013年行業(yè)的增長在3.6%。

    股票分析師注意到，美國聯(lián)邦資金扣押造成的影響正在被顯現(xiàn)，但并不像人們擔(dān)心的那樣糟糕。高盛分析師IsaacRo在最近的一份報告中說：“學(xué)術(shù)終端市場表現(xiàn)穩(wěn)定?！彼J(rèn)為，在應(yīng)用和研究終端市場，中國仍有望持續(xù)增長。與此同時，在2013年第二、三季度，日本市場可能會表現(xiàn)出一定復(fù)蘇。

    NickRoelofs認(rèn)為，“缺乏透明度是一個重大問題。雖然很多客戶有資金，但是他們都在控制支出。何時何地，他們會實施采購計劃，供應(yīng)商難以確定。相信2013年下半年，情況會變得清晰?！彼f，“這會是一個貫穿于2013全年的問題?！?

    對于領(lǐng)先的儀器公司，2013年的一個變數(shù)已經(jīng)出現(xiàn)。在4月15日，賽默飛宣布了一項價值136億美元的交易，收購排名第4的LifeTechnologies公司?！氨敬谓灰鬃钪匾囊饬x是加速儀器公司之間的并購活動”，IsaacRo表示。雖然這筆交易可能不會搶到丹納赫的頭把交椅。如果IsaacRo的預(yù)言成真，那么在2013年TOP25排行榜中可以看到一個“洗牌”。